为什么融资保证金比融券保证金高？揭秘这个现象

为什么融资保证金比融券保证金高?揭秘这个现象的背后原因在于,因为融券交易有了平仓的机制,理论上有了买入股票的权利,但是实际上实际上股票的标的物只是某一个方面的股票,而不是具体的股票,甚至存在没有对股票进行平仓的操作。

对于股票做空机制来说,这个机制有什么好处?通过融券保证金制度,投资者可以获得高额的收益。

对于融券做空的来说,投资者可以通过杠杆交易获利,当然股票还可以进行卖空的操作。

第三,让投资者可以承担损失。融券保证金制度虽然解决了信用交易的问题,但是投资者如果是做多,那么必须要支付高额的保证金,这个担保金是对其进行担保的,并且是可以承受一定的亏损的。

第四,股市的波动很大,保证金比例的放大,同时与交易所进行保证金进行对比的话,有可能做错的时候是很大的,这一点大家可以深有感触。

第五,也可以加杠杆。一般来说,在股市中杠杆放大了倍数,如果是交易的杠杆高的话,那么投资者损失的就是相应的保证金,因为杠杆放大了倍数,因此投资者不仅要承担损失,还需要承担相应的杠杆损失。

为什么说没有做空机制,很大的原因就是市场中没有做空机制。

我们举个例子来说吧。

假设A公司有个卖空客户A做空客户A,可以通过融券获得一部分,但是A公司却通过做空给B公司,这个做空的客户A和B公司之间同时要缴纳保证金,但是A公司不承担亏损,之后A公司先在B公司做了做空投资者A的盘面,向B公司支付了15%的保证金,再用其他的保证金给B公司。当A公司认为A公司的股票价格已经下跌了,B公司借给B公司1%的保证金,就可以把A公司的股票价格涨到接近1000元,B公司当时卖出去了,还给A公司,B公司赚钱了,但是A公司亏了。

因为A公司对做空客户A公司表示了较强的压力,A公司也无法和B公司的投资者,就不愿意再投入了,所以A公司做空客户A的同时也承担了较强的风险。