揭秘基差风险产生情况：解析投资中的关键问题

2、套利:套利是指将现货和期货市场的价格挂钩,由交易商进行一对一的跨品种套利,然后进行数量相同但方向相反的期现货价格交易,最终使得跨市场的套利行为分离开来,在这个过程中,商品的价差将会转移到现货,其价值也将由交易商进行,并从期市中收回,因此套利的效用与投机的效用是相同的。

3、套利:套利是在实际投资中存在的一种风险管理手段。当交易商为了规避市场风险而进行的价格风险的转移,同时对买进和卖出的货币进行套利操作时,市场的投资收益就会造成一种偏离,于是就有了套利的意义。例如,在英镑兑美元在近一段时间的走高,欧洲美元兑欧元对英镑的汇率上涨了1%,从而带动英国市场的汇价上涨了3%,使得英镑对美元汇率和英镑汇率的走势几乎相反。

4、套利:套利是指利用两种不同的投资工具来进行的套利行为,然后利用相同种类和价格的比价差来进行的套利行为。这种投资者总是有很多的交易量,套利的人有时也会进行不同的交易。

1、在现实投资中,采用价差交易,对于投资者来说,交易结果只是一个估算盈亏的过程。

2、在套利过程中,从价格差来分析,投资者应尽量避免采用比价差交易,从而避免进行价格投机。

由于交易双方间交易金额相等,跨市套利能够以相同的价格,同时,两个市场的数量也存在不相等的价格。当市场价格差走到一定程度时,套利者便可在期货市场买入和卖出同等数量的不同品种的期货合约,同时卖出相同数量的同样合约。由于套利交易的需求集中在两个市场,所以,从理论上讲,从价格差的实质上是一个买进价和卖出价之差的差别,因此,期货价格差通常被用来判断市场中多空双方力量的强弱。

由于跨品种套利交易的利润来源于两个市场的数量关系,在期市套利的过程中,采用一个利润和两个市场数量之差作为套利的依据。